5 акций, которые покупает Уоррен Баффетт (и 8, которые продает)

5 акций, покупаемых Уорреном Баффеттом (и 8 продаваемых)

Компания Warren Buffett’s Berkshire Hathaway (BRK.B) начала покупать акции трех строительных компаний, добавила несколько акций к уже имеющимся позициям и снизила или вышла из позиций в восемь других акций во втором квартале 2023 года.

S&P 500 вырос более чем на 8% за квартал, поэтому, возможно, не так уж и удивительно, что Berkshire, председателем и генеральным директором которой является Warren Buffett, продала акции на сумму 8 миллиардов долларов за три месяца. Идея состоит в том, чтобы продавать по высоким ценам, верно?

Что касается покупок, Berkshire открыла сравнительно небольшие позиции в строительных компаниях D.R. Horton (DHI), NVR (NVR) и Lennar (LEN.B):

  • DHI: 6 миллионов акций стоимостью 726,5 миллиона долларов на 30 июня. DHI составляет 0,2% от стоимости портфеля Berkshire и является 28-й по величине позицией холдинговой компании.
  • NVR: 11 112 акций стоимостью 70,6 миллиона долларов на 30 июня. NVR составляет 0,02% от стоимости портфеля Berkshire и является 37-й по величине позицией холдинговой компании.
  • LEN.B: 152 572 акции стоимостью 17,3 миллиона долларов на 30 июня. LEN.B составляет 0,01% от стоимости портфеля Berkshire и является 45-й по величине позицией холдинговой компании.

Баффетт всегда поддерживал базовый уровень участия в американском рынке жилья. Поэтому акции новых строительных компаний Berkshire соответствуют некоторым другим акциям и полностью принадлежащим дочерним компаниям. Например, Berkshire владеет акциями Louisiana-Pacific (LPX) и Floor & Decor Holdings (FND). Компании, связанные с жилищным сектором и принадлежащие Berkshire, включают Acme Brick, Benjamin Moore, Clayton Homes, Jordan’s Furniture и Nebraska Furniture Mart, а также другие бизнесы.

Баффетт также увеличил инвестиции Berkshire в Occidental Petroleum (OXY) на 5%, то есть на 12,4 миллиона акций. С 224,1 миллионами акций стоимостью 13,2 миллиона долларов на 30 июня, OXY составляет 3,8% от портфеля Berkshire или является шестой по величине позицией.

Баффетт обычно увеличивает долю Berkshire в акциях OXY, когда их цена опускается ниже 60 долларов. Цена OXY оставалась ниже этого уровня большую часть мая и июня.

Berkshire владеет более четверти обыкновенных акций Occidental Petroleum и имеет право законодательно приобрести до 50%, но Баффетт заявил, что не собирается полностью приобретать эту нефтегазовую компанию.

В заключение, Баффетт увеличил долю Berkshire в Capital One Financial (COF) на 25%, до 12,5 миллиона акций стоимостью 1,4 миллиарда долларов по итогам второго квартала. COF составляет 0,4% от портфеля холдинговой компании и является 21-й по величине позицией.

Баффетт продал большую часть банковских акций Berkshire за последние три года, но он остается поклонником выбранных компаний финансового сектора. Обработка платежей является значимой областью интересов Баффетта, что подтверждают акции Berkshire в Visa (V) и Mastercard (MA) и других компаниях этой отрасли.

Акции, которые продает Warren Buffett

Также Berkshire сократила свою долю в General Motors (GM) на 45%, или на 18 миллионов акций. Инвестиции, которыми, как считается, управляют совместные управляющие Тед Уэслиер или Тодд Комбс, теперь составляют 22 миллиона акций стоимостью 848,3 миллиона долларов на 30 июня.

С весом 0,2% GM является 24-й по величине позицией Berkshire. Berkshire владеет акциями GM с первого квартала 2012 года. С точки зрения средних цен на акции, это не было особо прибыльным использованием капитала.

В других сферах Баффетт сократил долю Berkshire в Chevron (CVX) на 7%, до 123,1 миллиона акций стоимостью 19,4 миллиарда долларов на 30 июня. Chevron, акция Dow Jones с рейтингом Buy, остается пятым по величине вложением Berkshire с весом 5,6% в портфеле.

В других продажах Баффет сократил долю Berkshire в издателе видеоигр Activision Blizzard (ATVI) на 70% до 14,7 миллиона акций стоимостью 1,2 миллиарда долларов. Эта продажа не является потерей уверенности. Скорее, интерес Баффета заключался в арбитражной игре, ставке на то, что регуляторы одобрят поглощение ATVI компанией Microsoft (MSFT). Сделка успешно прошла большинство регуляторных барьеров, но одобрение со стороны британских властей остается в ожидании.

Berkshire также сократила свою позицию в Celanese (CE) на 39% до 5,4 миллиона акций стоимостью 620,5 миллиона долларов на 30 июня. С характеристикой 0,2% от портфеля, химическая компания является 31-й по величине позицией Berkshire. Globe Life (GL) также получила сокращение, поскольку Berkshire продала 60% своей доли. С долей 0,08% в портфеле, страховая компания занимает 35-е место в акционерном портфеле Berkshire Hathaway.

Наконец, Berkshire вышла из позиций в компаниях McKesson (MCK), Marsh & McLennan (MMC) и Vitesse Energy (VTS). Berkshire стала владеть незначительной долей в VTS в первом квартале 2023 года через свою позицию в Jefferies Financial (JEF), которая выделила энергетическую фирму акционерам.

Чтобы ознакомиться со всеми акциями и фондами, принадлежащими Уоррену Баффету, обязательно посмотрите полный список активов портфеля Berkshire Hathaway.